ارزیابی ریسک سیستمی در شبکه بانکی ایران توسط معیار تغییرات ارزش در معرض خطر شرطی

سال انتشار: 1396
نوع سند: مقاله ژورنالی
زبان: فارسی
مشاهده: 596

فایل این مقاله در 17 صفحه با فرمت PDF قابل دریافت می باشد

این مقاله در بخشهای موضوعی زیر دسته بندی شده است:

استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:

لینک ثابت به این مقاله:

شناسه ملی سند علمی:

JR_FEJ-8-33_012

تاریخ نمایه سازی: 21 آبان 1398

چکیده مقاله:

بحران­های بانکداری دهه­های اخیر سبب شد تا بحث ریسک سیستمی در بازارهای مالی از جمله بانک­ها مورد توجه سیاستگذاران قرار گیرد. در این تحقیق با استفاده از معیار تغییرات ارزش در معرض خطر شرطی (CoVaR ) به ارزیابی ریسک سیستمی در بخش بانکداری ایران نموده­ایم. برای این منظور از بانک­های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران، تعداد 17 بانک را که حقوق صاحبان سهام آنها از سال 1389 تا بهار 1395 موجود است انتخاب کرده­ایم و با استفاده از معیار CoVaR  به ارزیابی ریسک سیستمی در این بانک­ها پرداختیم. نتایج برآورد نشان می­دهد تغییرات ارزش در معرض خطر شرطی برای بانک خاورمیانه بیشترین مقدار (61/15) و برای بانک سرمایه کمترین مقدار (32/0) را به خود اختصاص داده است. این نتایج بیانگر آن است که بحران یا اختلال در بانک خاورمیانه از بین سایر بانک­ها بیشترین تاثیر را بر سیستم مالی تحمیل می­کند و بانک سرمایه کمترین تاثیر را دارد. به عبارتی دیگر اگر بحرانی در بانک خاورمیانه اتفاق بیفتد به اندازه 61/15 درصد بر ریسک سیستم مالی(بازار) می­افزاید در حالی که بحران در بانک سرمایه فقط 32/0 درصد بر ریسک سیستم مالی می­افزاید.

کلیدواژه ها:

تغییرات ارزش در معرض خطر شرطی ، ریسک سیستمی ، مدل همبستگی شرطی پویا

نویسندگان

اسدالله فرزین وش

دانشیار، اقتصاد، دانشکده اقتصاد، دانشگاه تهران، تهران ، ایران

ناصر الهی

دانشیار، اقتصاد، دانشکده اقتصاد، دانشگاه مفید، قم، ایران

جواد گیلانی پور

عضو هیات علمی دانشگاه ازاد اسلامی واحد چالوس

غدیر مهدوی

استادیار دانشکده بیمه اکو دانشگاه علامه طباطبایی