صندوق سرمایه گذاری مشترک دو منظوره و تشکیل سبد سهام آن با مدل برنامه ریزی آرمانی و رویکرد بهینه سازی تجمعی ذرات

سال انتشار: 1397
نوع سند: مقاله کنفرانسی
زبان: فارسی
مشاهده: 388

فایل این مقاله در 16 صفحه با فرمت PDF قابل دریافت می باشد

استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:

لینک ثابت به این مقاله:

شناسه ملی سند علمی:

CONFME04_027

تاریخ نمایه سازی: 18 اسفند 1397

چکیده مقاله:

هدف از نگارش این مقاله معرفی صندوق های سرمایه گذاری دو منظوره و تشکیل سبد سهام آن با الگوریتم بهینه سازی تجمعی ذرات است با توجه به آنکه وجود تعارض در بین منافع ذینفعان این صندوق یکی از مهم ترین ویژگی های این نوع از صندوق هاست، با ستفاده از برنامه ریزی آرمانی مدلی ارایه شده است که سعی در برآورده کردن نسبی اهداف این دو گروه دارد الگوریتم مورد استفاده برای حل این مسیله، الگوریتم فرابتکاری بهینه سازی تجمعی ذرات است مدل مطرح شده با استفاده از داده های بازار سرمایه ایران در فاصله زمانی سال 1385 تا 1392 ایجاد شده است خروجی مدل تشکیل جهار صندوق سرمایه گذاری دو منظوره است که به ترتیب در پایان سال های 93، 94، 95، 96 مورد ارزیابی قرار گرفته اند نتایج حاصل نشان می دهد تشکیل این صندوق ها با مفروضات در نظر گرفته شده منجر به کسب بازدهی بیشتری برای واحدهای سود تقسیمی نسبت به واحهای سود سرمایه ای خواهد شد.

کلیدواژه ها:

صندوق سرمایه گذاری دو منظوره ، واحد سود تقسیمی ، واحد سود سرمایه ای ، برنامه ریزی آرمانی ، بهنیه سازی تجمعی ذرات

نویسندگان

علی نجفی مقدم

استادیار گروه حسابداری دانشگاه آزاد اسلامی واحد تهران جنوب

بهناز بدایی

دانشجوی دکتری مهندسی مالی دانشگاه آزاد اسلامی واحد تهران جنوب