محافظه کاری مشروط و غیرمشروط و ریسک قیمت سهام
سال انتشار: 1395
نوع سند: مقاله کنفرانسی
زبان: فارسی
مشاهده: 582
فایل این مقاله در 19 صفحه با فرمت PDF و WORD قابل دریافت می باشد
- صدور گواهی نمایه سازی
- من نویسنده این مقاله هستم
استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:
شناسه ملی سند علمی:
AMSCONF04_118
تاریخ نمایه سازی: 6 اسفند 1395
چکیده مقاله:
گزارش های منتشرشده از جانب شرکت ها، مهم ترین منبع اطلاعاتی جهت تصمیم گیری سرمایه گذاران و اعتباردهندگان و سایر استفاده کنندگان در بازار سرمایه، می باشد و اگر این گزارشات محتاطانه باشد، تبعات منفی و مثبتی بر قیمت سهام خواهد داشت؛ زیرا یکی از دلایل افت قیمت سهام، شفاف نبودن اطلاعات مالی و عدم تقارن اطلاعات ناشی از محافظه کاری بیش از حد است در حالی که همین رویکرد محتاطانه می تواند با انگیزه های فرصت طلبانه مدیران مقابله نماید.در پژوهش حاضر رابطه محافظه کاری و ریسک قیمت سهام با استفاده از مدل خان و واتس (2009) و مدل گیولی و هین (2000) سنجیده می شود. برای این امر نمونه ای از 94 شرکت طی سال های 1384 تا 1393 انتخاب شده است. برای آزمون فرضیات از نرم افزارهای EXCEL وEVIEWS و STATA استفاده شده است. نتایج حاکی از آن است که بین محافظه کاری مشروط و ریسک قیمت سهام رابطه مثبت و معنی داری وجود دارد و بین محافظه کاری غیرمشروط و ریسک قیمت سهام نیز رابطه مثبت و معنی داری وجود دارد.
کلیدواژه ها:
نویسندگان
محمدرضا مهریان پور
عضو هیئت علمی دانشگاه تهران
اکبر عالم تبریز
عضو هیئت علمی دانشگاه شهید بهشتی
مینا فرزانه
دانشجوی کارشناسی ارشد موسسه آموزش عالی کار قزوین
مراجع و منابع این مقاله:
لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این مقاله را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود مقاله لینک شده اند :