بررسی تجربی ارتباط بازده-حجم در گروه بانکها و موسسات اعتباری حاضر در بورس اوراقبهادار تهران، با استفاده از MGARCH

سال انتشار: 1394
نوع سند: مقاله کنفرانسی
زبان: فارسی
مشاهده: 515

فایل این مقاله در 17 صفحه با فرمت PDF قابل دریافت می باشد

این مقاله در بخشهای موضوعی زیر دسته بندی شده است:

استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:

لینک ثابت به این مقاله:

شناسه ملی سند علمی:

ICMEI01_105

تاریخ نمایه سازی: 14 آذر 1394

چکیده مقاله:

بورس اوراق بهادار به معنی یک بازار متشکل و رسمی سرمایه است که در آن خرید و فروش سهام شرکتها یا اوراق قرضه دولتی یا موسسات معتبر خصوصی، تحت ضوابط و قوانین و مقررات خاصی انجام میشود. در این بازار در واقع حجم بالای معاملات نشان دهنده توجه بخشی از بازار به آن سهم است. هرچه متقاضی یک سهم بیشتر باشد، نشان دهنده نقدینگی و شفافیت آن سهم است. لذا با توجه به اهمیت ارتباط بین بازده و حجم معاملات و نیز با عنایت به اهمیت گروه بانکها و موسسات اعتباری، تحقیق حاضر ارتباط پویای بین بازده و حجم معاملات شرکتهای گروه صنعت بانکها و موسسات اعتباری شامل 10 بانک انصار، پست بانک، سینا، رفاه کارگران، اقتصاد نوین، تجارت، صادرات، پاسارگاد، پارسیان، و بانک ملت در بازار بورس اوراق بهادار را برای دوره زمانی روزانه 1390/018/05 تا 1394/02/31 مساله اصلی خود قرار داده است. نتایج حاصل از برآورد مدل به روش MGARCH حاکی از آن است که ضریب همبستگی برآوردی صرفا برای بانکهای ملت، اقتصاد نوین و انصار به لحاظ آماری معنیدار میباشد. هر چند این ضریب برای کلیه شرکتهای نمونه مثبت برآورد شده لیکن به لحاظ آماری معنیداری نمیباشد.

کلیدواژه ها:

حجم معاملات ، بازدهی سهام ، گروه بانکها و موسسات بانکی ، MGARCH

نویسندگان

سجاد زیرک

دانشجوی کارشناسی ارشد مدیریت بازرگانی، گرایش مالی، دانشکده علوم انسانی دانشگاه آزاد اسلامی واحد بوئین زهرا، بوئین زهرا،ایران

محمد غفاری فرد

استادیار دانشکده علوم انسانی دانشگاه آزاد اسلامی واحد بوئین زهرا، بوئین زهرا، ایران.

مراجع و منابع این مقاله:

لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این مقاله را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود مقاله لینک شده اند :
  • []زیوداری، مهدی. (1384). «بررسی رابطه تجربی بین حجم معاملات و ...
  • آنجارزاده، رضا و مهدی زیور دار، (1385)، بررسی رابطه تجربی ...
  • اوفادار، عباس. صادقی زنجانی، فردین. (1383). «آشنایی با سیستم های ...
  • نوفرستی، محمد، 1378، ریشه واحد و همجمعی در اقتصاد سنجی، ...
  • Admait , A.R , and pfleiderer , P..I1988] _ "A ...
  • Andersen , T. G (1996) : Returne valatilitye and Trading ...
  • Amihud, Y., Mendelson, H. and Pedersen, L. H. (2005). Liquidity ...
  • Brailsford _ T (1996) : the empirical relationship between trading ...
  • Bohl , M.T , and Henke _ H (2000) _ ...
  • Brock W , A., and B. D./ LeBaron (1996) : ...
  • Chen, Z. and Daigler, R. T. (2008). An examination of ...
  • Chuang, W-I., Liu, H. and Susmel, R. (2012). The bivariae ...
  • Darrat, A. F., Rahman, S. and Zhong, M. (2003). Intraday ...
  • Engle, R. F. and Sheppard, K. (2001). Theoretical and Empirical ...
  • Engle, R.F. (2002). Dynamic Conditional Correlation: A Simple Class of ...
  • Hiemtra C., and jones J.D. (1994) "Testing for Linear and ...
  • coperland , T.E _ (1979) "A Model of Asset Trading ...
  • Epps , W , and Epps (1976) : the stochastic ...
  • Public Information Arrival And Volatility Of ه [19]Kalev, P.S., Liu, ...
  • Lee B-S., And Rui O. M. (2002) "The Dynamic Relationship ...
  • Wei, Shih-Yung and el, (2014), _ AN EMPIRICAL STUDY ON ...
  • نمایش کامل مراجع