مطالعه رابطه بین شفافیت اطلاعات مبتنی بر مدل شفافیت بوشمن، پیوتروسکی، اسمیت و شکل گیری رفتار گله ای در بازار اوراق بهادار

هدف از انجام این پژوهش مطالعه رابطه بین شفافیت اطلاعات مبتنی بر مدل شفافیت بوشمن، پیوتروسکی، اسمیت و شکلگیری رفتار گله ای در بازار اوراق بهادار می باشد. پژوهش حاضر از نظر هدف پژوهش، کاربردی بوده و از نظر زمان انجام پژوهشمقطعی و از نظر نحوهی اجرای پژوهش کیفی، از نظر نوع دادهها توصیفی، پیمایشی و از نوع همبستگی است. در این پژوهشتمامی سرمایه گذاران بورس اوراق بهادار تهران در بازهی زمانی فروردین تا شهریور سال 1394 به عنوان جامعه آماری در نظرگرفته شده است. برای تجزیه تحلیل و آزمون فرضیه ها از آزمون های همبستگی و معادلات ساختاری استفاده گردید و فرضیههای پژوهش در سطح اطمینان 95 درصد مورد آزمون قرار گرفتند. یافته های پژوهش نشان داد که شفافیت اطلاعات مالی باشکل گیری رفتار گله ای در بازار اوراق بهادار رابطه منفی و معنادار دارد، همچنین از سه بعد تشکیل دهنده شفافیت اطلاعات،گزارش دهی شرکت ها و روش کسب اطلاعات محرمانه با شکل گیری رفتار گله ای در بازار اوراق بهادار رابطه منفی و معناداردارند و روش اشاعه اطلاعات با شکل گیری رفتار گله ای در در بازار اوراق بهادار رابطه مثبت و معنادار دارد. در نهایت اینپژوهش می تواند به سرمایه گذاران جهت تعدیل رفتار متناسب با شرایط بازار اوراق بهادار کمک شایانی نماید.

کلیدواژه ها:

شفافیت اطلاعات مالی ، سرمایه گذاران ، رفتار گله ای ، بورس اوراق بهادار تهران