ارزیابی عملکرد سبد سهام با تحلیل پوششی داده ها

کاربرد تحلیل پوششی داده ها در انتخاب سبد سهام برای مواقعی که قرار است میزان سرمایه ای را در یک بازار مالی مصرف نماییم می تواند مفید باشد. در اجرای این کاربرد عواملی که در ارزیابی عملکرد شرکت های سرمایه گذاری تأثیرگذار می باشند، میانگین سود حاصله از سرمایه گذاری و واریانس آن است. اما از آنجایی که کارائی در DEA حاصل تقسیم خروجی بر ورودی است لذا ممکن است واریانس، میانگین را تحت شعاع قرار داده و واحدی که میانگین بسیار پایین و واریانس کمی دارد بهتر از واحدی که میانگین بالا و واریانس نسبتاً بالایی دارد قرار بگیرد. از این رو در این مقاله یک معیار برای وقتی که قرار است واریانس به عنوان ورودی لحاظ شود اما زیرسایه میانگین قرار گیرد، ارائه می شود در نهایت روی یک مجموعه داده واقعی، این تکنیک به کار گرفته می شود.

کلیدواژه ها:

تحلیل پوششی داده ها ، سبد سهام ، میانگین ، واریانس