اثر سرریز بازارهای گاز طبیعی، نفت خام و ارز بر شاخص سهام شرکت های تولید برق در ایران

سال انتشار: 1402
نوع سند: مقاله ژورنالی
زبان: فارسی
مشاهده: 101

فایل این مقاله در 33 صفحه با فرمت PDF قابل دریافت می باشد

استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:

لینک ثابت به این مقاله:

شناسه ملی سند علمی:

JR_EPPR-9-4_001

تاریخ نمایه سازی: 30 فروردین 1403

چکیده مقاله:

تولید، عرضه و قیمت انرژی نقش تعیین کننده در فعالیت های اقتصادی دارد. گاز طبیعی به دلیل تولید گازهای گلخانه ای کمتر نسبت به سوخت های فسیلی از اهمیت بیشتر در بازار جهانی انرژی برخوردار است. همچنین نفت خام نیز از گذشته به عنوان یک منبع مهم انرژی به شمار می­آید. قیمت گذاری هر دو منبع انرژی با دلار صورت می گیرد. براین اساس در پژوهش حاضر به بررسی اثر سرریز بازده و نوسان بازار نفت خام، گاز طبیعی، نرخ ارز بر روی شاخص شرکت های سهامی با مطالعه موردی شرکت های تولید برق در ایران پرداخته شده است. بررسی اثر این متغیرها باهدف بررسی بر همکنش بازارهای مختلف با یکدیگر صورت می گیرد و می تواند تبیین کننده انتقالات نوسانی پویا میان بازدهی و نوسان در بازارهای سرمایه و انرژی باشد. در این پژوهش با داده های هفتگی و بهره گیری از روش دی بولد و یلماز(۲۰۱۲) برای اندازه گیری سرریز در یک چارچوب خودرگرسیون برداری تعمیم یافته استفاده شد. نتایج نشان دهنده وجود اثر سرریز بازده در بازارهای موجود با تایید سرریزی نوسان میان بازارهای مورد بررسی در قالب سرریزی  داخلی را دارد. همچنین مقادیر سرریز کل نوسان بیشتر از سرریز کل بازده هستند و این بدان معنی است که سرریز کل نوسان نسبت به رویدادهای شدید واکنش شدیدتری نشان می دهد. نتایج پژوهش موید رابطه معنادار میان حلقه های قیمت منابع انرژی، نرخ ارز و قیمت سهام شرکت های تولید برق در ایران است.

کلیدواژه ها:

spillover effect ، natural gas ، crude oil ، electricity utilities sector index ، اثر سرریز ، گاز طبیعی ، نفت خام ، شاخص سهام شرکت های تولید برق

نویسندگان

حسین محسنی

k.n.toosi university of technology

عارف اعرابی

k.n.toosi university of technology

مراجع و منابع این مقاله:

لیست زیر مراجع و منابع استفاده شده در این مقاله را نمایش می دهد. این مراجع به صورت کاملا ماشینی و بر اساس هوش مصنوعی استخراج شده اند و لذا ممکن است دارای اشکالاتی باشند که به مرور زمان دقت استخراج این محتوا افزایش می یابد. مراجعی که مقالات مربوط به آنها در سیویلیکا نمایه شده و پیدا شده اند، به خود مقاله لینک شده اند :
  • امام وردی، قدرت اله، و جعفری، سیده محبوبه. (۱۳۹۸). اثر ...
  • بت شکن محمدهاشم، صادقی شاهدانی مهدی، سلیمی محمدجواد، محسنی، حسین ...
  • برخورداری، فرناز. پورعزیزی گلین قشلاقی، سمیه، و حسینی، ابوالفضل (۱۳۹۶). ...
  • بهبودی داوود، اصغرپور حسین و نیکی اسکویی کامران (۱۳۹۵). ارتباط ...
  • توکلیان، حسین، اعتمادی، سید امیر، تهرانی، رضا. (۱۳۹۵). بررسی سرریز ...
  • بررسی رابطه پویا بین قیمت نفت و شاخص های بازار سرمایه در ایران [مقاله ژورنالی]
  • سفید بخت، الهه، و رنجبر، محمد حسین(۱۳۹۶). سر ریز نوسانات ...
  • قربان زاد، جهانگیر، سعادت، رحمان، محمدی، تیمور، و ابونوری، اسمعیل. ...
  • کریمی، محمدشریف، حیدریان، مریم، و دهقان جبارآبادی، شهرام. (۱۳۹۷). تحلیل ...
  • محسنی حسین، صادقی شاهدانی مهدی (۱۳۹۸). سرریز نوسان نرخ ارز ...
  • رابطه سرریز شبکه ای بازدهی بازارهای سرمایه‌گذاری با رویکرد دیبولد و یلماز [مقاله ژورنالی]
  • پورکاظمی، محمد حسین؛ افسر، امیر وبیژن نهاوندی (۱۳۸۴)، "مطالعه تطبیقی ...
  • Adrangi, B. Chatrah, A & Raffiee, K. (۲۰۱۴). Volatility spillovers ...
  • Anderson, D. A. and S. Hamori (۲۰۲۰). Empirical Analysis of ...
  • Arouri, M.E.H.; Jouini, J.; Nguyen, D.K. (۲۰۱۱). Volatility spillovers between ...
  • Barunik, J.;Krehlik, T. (۲۰۱۸) Measuring the Frequency Dynamics of Financial ...
  • Diebold, Francis X. & Yilmaz, Kami. (۲۰۰۹). Measuring Financial Asset ...
  • Diebold, Francis X. & Yilmaz, Kamil. (۲۰۱۲). Better to give ...
  • Dornbusch, R., & Fisher, S. (۱۹۸۰). Exchange rates and the ...
  • Ji, Q., Geng, J. B., & Fan, Y. (۲۰۱۴). Separated ...
  • Jones, C.M.; Kaul, G. (۱۹۹۶). Oil and stock markets. Journal ...
  • Liu, Y., Wei, Y., Wang, Q., & Liu, Y. (۲۰۲۲). ...
  • Maghyereh, A.I.; Awartani, B.; Bouri, E. (۲۰۱۶). The directional volatility ...
  • Nakajima, T.; Hamori, S. (۲۰۱۲). Causality-in-Mean and Causality-in-Variance among Electricity ...
  • Natarajan, V. K., Singh, A. R. R., & Priya, N. ...
  • Nazlioglu, s., Soytas, U., & Gupta, R. (۲۰۱۵). Oil Prices ...
  • Oberndorfer, U. (۲۰۰۹) Energy prices, volatility, and the stock market: ...
  • Tian, S.; Hamori, S. (۲۰۱۶) Time-varying price shock transmission and ...
  • Toyoshima, Y.; Hamori, S. (۲۰۱۸) Measuring the Time-Frequency Dynamics of ...
  • Villar, J. A., and Joutz, F. L. (۲۰۰۶). The Relationship ...
  • Wang, L. J., An, H. Z., Liu, X. J., & ...
  • Zhang, W.; He, X.; Nakajima, T.; Hamori, S. (۲۰۲۰) How ...
  • امام وردی، قدرت اله، و جعفری، سیده محبوبه. (۱۳۹۸). اثر ...
  • بت شکن محمدهاشم، صادقی شاهدانی مهدی، سلیمی محمدجواد، محسنی، حسین ...
  • برخورداری، فرناز. پورعزیزی گلین قشلاقی، سمیه، و حسینی، ابوالفضل (۱۳۹۶). ...
  • بهبودی داوود، اصغرپور حسین و نیکی اسکویی کامران (۱۳۹۵). ارتباط ...
  • توکلیان، حسین، اعتمادی، سید امیر، تهرانی، رضا. (۱۳۹۵). بررسی سرریز ...
  • بررسی رابطه پویا بین قیمت نفت و شاخص های بازار سرمایه در ایران [مقاله ژورنالی]
  • سفید بخت، الهه، و رنجبر، محمد حسین(۱۳۹۶). سر ریز نوسانات ...
  • قربان زاد، جهانگیر، سعادت، رحمان، محمدی، تیمور، و ابونوری، اسمعیل. ...
  • کریمی، محمدشریف، حیدریان، مریم، و دهقان جبارآبادی، شهرام. (۱۳۹۷). تحلیل ...
  • محسنی حسین، صادقی شاهدانی مهدی (۱۳۹۸). سرریز نوسان نرخ ارز ...
  • رابطه سرریز شبکه ای بازدهی بازارهای سرمایه‌گذاری با رویکرد دیبولد و یلماز [مقاله ژورنالی]
  • پورکاظمی، محمد حسین؛ افسر، امیر وبیژن نهاوندی (۱۳۸۴)، "مطالعه تطبیقی ...
  • Adrangi, B. Chatrah, A & Raffiee, K. (۲۰۱۴). Volatility spillovers ...
  • Anderson, D. A. and S. Hamori (۲۰۲۰). Empirical Analysis of ...
  • Arouri, M.E.H.; Jouini, J.; Nguyen, D.K. (۲۰۱۱). Volatility spillovers between ...
  • Barunik, J.;Krehlik, T. (۲۰۱۸) Measuring the Frequency Dynamics of Financial ...
  • Diebold, Francis X. & Yilmaz, Kami. (۲۰۰۹). Measuring Financial Asset ...
  • Diebold, Francis X. & Yilmaz, Kamil. (۲۰۱۲). Better to give ...
  • Dornbusch, R., & Fisher, S. (۱۹۸۰). Exchange rates and the ...
  • Ji, Q., Geng, J. B., & Fan, Y. (۲۰۱۴). Separated ...
  • Jones, C.M.; Kaul, G. (۱۹۹۶). Oil and stock markets. Journal ...
  • Liu, Y., Wei, Y., Wang, Q., & Liu, Y. (۲۰۲۲). ...
  • Maghyereh, A.I.; Awartani, B.; Bouri, E. (۲۰۱۶). The directional volatility ...
  • Nakajima, T.; Hamori, S. (۲۰۱۲). Causality-in-Mean and Causality-in-Variance among Electricity ...
  • Natarajan, V. K., Singh, A. R. R., & Priya, N. ...
  • Nazlioglu, s., Soytas, U., & Gupta, R. (۲۰۱۵). Oil Prices ...
  • Oberndorfer, U. (۲۰۰۹) Energy prices, volatility, and the stock market: ...
  • Tian, S.; Hamori, S. (۲۰۱۶) Time-varying price shock transmission and ...
  • Toyoshima, Y.; Hamori, S. (۲۰۱۸) Measuring the Time-Frequency Dynamics of ...
  • Villar, J. A., and Joutz, F. L. (۲۰۰۶). The Relationship ...
  • Wang, L. J., An, H. Z., Liu, X. J., & ...
  • Zhang, W.; He, X.; Nakajima, T.; Hamori, S. (۲۰۲۰) How ...
  • نمایش کامل مراجع