محاسبه احتمال سقوط سهام با استفاده از شبکه های عصبی پیچیده و بررسی رابطه بین احتمال سقوط سهام و بازده انتظاری سهام در بازار سرمایه ایران(۱۴۰۰-۱۳۸۶)
- سال انتشار: 1403
- محل انتشار: فصلنامه مدلسازی اقتصاد سنجی، دوره: 9، شماره: 1
- کد COI اختصاصی: JR_JEMS-9-1_001
- زبان مقاله: فارسی
- تعداد مشاهده: 14
نویسندگان
دانشجوی دکتری اقتصاد، دانشکده اقتصاد، دانشگاه تهران
دانشیار، دانشکده اقتصاد، دانشگاه تهران
استاد اقتصاد دانشگاه تهران
چکیده
یکی از مخرب ترین نوسانات بازار سهام، سقوط قیمت سهام می باشد، محاسبه دقیق احتمال سقوط قیمت سهام می تواند کمک شایانی به سرمایه گذاران بازار سهام جهت انتخاب پرتفوی مناسب سرمایه گذاری نماید. در این مقاله تکنیک شبکه های عصبی پیچیده یک بعدی جهت پیش بینی احتمال سقوط سهام و مدل فاما و فرنچ سه عاملی و قیمت گذاری دارایی سرمایه ای جهت محاسبه بازده سهام مورد استفاده قرار گرفته است. نمونه مورد استفاده در تحقیق شامل ۸۰ شرکت بورسی صادرات محور و واردات محور ایرانی در بازه زمانی۱۴۰۰-۱۳۸۶ می باشد. طبق نتایج بدست آمده شبکه های عصبی پیچیده با دقت بالایی احتمال سقوط سهام را پیش بینی می نمایند و نیز طبق نتایج پژوهش بین احتمال سقوط سهام و بازده انتظاری آن رابطه معکوس وجود دارد که نتیجه مذکور بیانگر آن است که با محاسبه احتمال سقوط سهام می توان تقاضای آتی برای آن و لذا قیمت آتی آن را پیش بینی کرد .محاسبه احتمال سقوط قیمت سهام با استفاده از شبکه های عصبی پیچیده روش جدیدی در بدست آوردن پرتفولیو های با احتمال سقوط کمتر می باشد.کلیدواژه ها
سقوط قیمت سهام, شبکه های عصبی پیچیده, بازده انتظاری, مدیریت پرتفولیواطلاعات بیشتر در مورد COI
COI مخفف عبارت CIVILICA Object Identifier به معنی شناسه سیویلیکا برای اسناد است. COI کدی است که مطابق محل انتشار، به مقالات کنفرانسها و ژورنالهای داخل کشور به هنگام نمایه سازی بر روی پایگاه استنادی سیویلیکا اختصاص می یابد.
کد COI به مفهوم کد ملی اسناد نمایه شده در سیویلیکا است و کدی یکتا و ثابت است و به همین دلیل همواره قابلیت استناد و پیگیری دارد.