Portfolio Optimization Using Treynor Ratio: A Study of Selected Stocks from Tehran Securities Exchange
- سال انتشار: 1397
- محل انتشار: کنفرانس بین المللی نوآوری در مدیریت کسب و کار و اقتصاد
- کد COI اختصاصی: IBAEONF01_078
- زبان مقاله: انگلیسی
- تعداد مشاهده: 468
نویسندگان
Department of Financial Sciences, Kharazmi University, Tehran, Iran
Department of Financial Sciences, Kharazmi University, Tehran, Iran
چکیده
The issue of selecting a set of assets optimally is one of the theories of the capital markets which is a crossing point of microeconomics and macroeconomics. In macroeconomics, the investment is one of the important index and has a crucial role in economic growth and development. At the other side, in microeconomics, the importance of the investment decisions are arising from this fact that investors defer the consumption in the present in order to consume more in the future.The aim of this paper is to select stocks having Treynor ratio greater than a threshold and build an optimal portfolio. To analyze the performance of this method, we use the daily close prices of 47 companies in Tehran Securities Exchange. Finally, we assess the portfolio performance using Sharpe ratio.کلیدواژه ها
Portfolio optimization, Treynor ratio, Tehran Securities Exchangeمقالات مرتبط جدید
- مدیریت استراتژیک کسب وکار در ایران
- مروری بر نقش مدیریت ارتباط با مشتری (CRM) در ایجاد وفاداری و افزایش ارزش برند باشگاه های بدنسازی
- طراحی مدل استراتژی بقا در کسب و کارهای نوپا
- تحلیل فلسفی و کاربردی عمل گرایی: از حس و ادراک تا هدف گذاری در محیط کار
- بررسی تاثیر ترومای سازمانی بر تغییرات سازمانی شهرداریهای غرب استان مازندران
اطلاعات بیشتر در مورد COI
COI مخفف عبارت CIVILICA Object Identifier به معنی شناسه سیویلیکا برای اسناد است. COI کدی است که مطابق محل انتشار، به مقالات کنفرانسها و ژورنالهای داخل کشور به هنگام نمایه سازی بر روی پایگاه استنادی سیویلیکا اختصاص می یابد.
کد COI به مفهوم کد ملی اسناد نمایه شده در سیویلیکا است و کدی یکتا و ثابت است و به همین دلیل همواره قابلیت استناد و پیگیری دارد.