سپیده گودرزی - دانشجوی کارشناس ارشد مدیریت مالی، واحد قزوین، دانشگاه آزاد اسلامی قزوین، ایران
فریدون اوحدی - استادیار گروه مدیریت– گروه مدیریت صنایع – واحد کرج – دانشگاه آزاد اسلامی – کرج . ایران

بررسی زمانبندی های مناسب موجود در بازار مالی و تاثیرات آن بر بازده ی سهام، همیشه موضوعی مورد علاقه در ادبیاتمالی به شمار می رود. برخی از پرسش های اولیه که در ذهن سرمایه گذاران در بازار سرمایه شکل می گیرد عبارت از ایناست که، آیا می توان قیمت ها را پیش بینی کرد آیا می توان با به کارگیری روش های خاص معامله، بازدهی (بعد ازتعدیل ریسک)، بیش از متوسط بازار به دست آورد و اینکه آیا می توان الگوی خاصی را در حرکات قیمت سهام گرفت پژوهش حاضر بررسی اثر زمان بندی مناسب بر بازده سهام در بورس اوراق بهادار تهران بوده و دوره زمانی مورد مطالعهپژوهش نیز دوره هشت ساله، از ابتدای سال 1388 تا پایان سال 1395 است. نتایج با استفاده از رگرسیون خطی نشانداده شده است که روزهای شنبه تا سه شنبه اثر معنادار بر بازده بازار دارد. روز شنبه بیشترین اثر بر بازده بازار را داشتهاست. در حالیکه در روز چهارشنبه تاثیری بر بازده بازار ندارد.

اثر زمانبندی روزهای هفته، بازده بازار، شاخص کل بورس اوراق بهادار تهران