ارائه مدل جدیدی برای حل مسأله بهینه سازی سبد سهام با استفاده از قیمت های آتی سهام

تاکنون پژوهش های بسیاری در حوزه بهینه سازی سبد سهام صورت گرفته است، اما در اغلب موارد بدون توجه به پویا بودن بازار سهام و بدون در نظر گرفتن قیمتهای آتی سهام، فرآیند بهینهسای بر اساس اطلاعات پیشین سهام صورت گرفته است. در مقاله حاضر سعی شده است تا ابتدا قیمتهای آتی سهام پیش بینی شوند، سپس بر اساس مقادیر آتی سهام فرآیند بهینهسازی سبد سهام صورت گیرد. در این پژوهش از یک شبکه عصبی جدید که در فرآیند یادگیری آن از یک سیستم فازی پایه و الگوریتم فراابتکاری PSO استفاده شده است به منظور پیشبینی دقیقتر قیمت سهام استفاده شده است. سپس از قیمتهای آتی سهام برای بهینه سازی سبد سهام به وسیله الگوریتم فراابتکاری چندهدفه MOPSO تحت معیارهای ریسک مختلف استفاده شده است. نتایج مقاله نشان میدهد که شبکه عصبی به کار گرفته شده موجب پیشبینی دقیقتر مقادیر آتی سهام و الگوریتم MOPSO نیز باعث بهبود جوابهای فرآیند بهینهسازی سبد سهام میشوند. همچنین معیار ریسک قدرمطلق انحراف مناسبترین معیار برای بهینه سازی سبد سهام است زمانیکه از قیمتهای آتی سهام استفاده شود.