تاثیر کسری بودجه و نرخ ارز بر شاخص بورس در ایران با استفاده از روش ARDL
سال انتشار: 1400
نوع سند: مقاله ژورنالی
زبان: فارسی
مشاهده: 185
فایل این مقاله در 14 صفحه با فرمت PDF قابل دریافت می باشد
- صدور گواهی نمایه سازی
- من نویسنده این مقاله هستم
استخراج به نرم افزارهای پژوهشی:
شناسه ملی سند علمی:
JR_EMA-7-1_027
تاریخ نمایه سازی: 30 مرداد 1401
چکیده مقاله:
بازارهای سرمایه به خصوص بازار سهام نقش کلیدی در تجهیز و هدایت وجوه موجود در کشور به سمت بخش های تولید وصنعتی و به تبع آن بهبود رشد اقتصادی دارا می باشند. به عقیده برخی اقتصاددانان گسترش بازارهای سرمایه موتور رشداقتصادی کشورها می باشد. ازاین رو شناسایی رفتار سرمایه گذاران و متغیرهای تاثیرگذار بر قیمت و بازده سهام در این بازارهااهمیت زیادی پیدا کرده است. ازجمله عواملی که بازده سهام را تحت تاثیر قرار می دهد کسری بودجه و نرخ ارز می باشد. برهمین اساس، در این پژوهش تاثیر نرخ ارز و کسری بودجه دولت بر شاخص بازار سهام ایران طی دوره ۱۳۷۰-۱۳۹۸ بر اساس داده های فصلی، با استفاده از مدل خود توضیح با وقفه های گسترده (ARDL) تحلیل می شود. نتیجه آزمون ARDL نشانمی دهد که یک رابطه مثبت کوتاه مدت بین شاخص بازده بازار سهام و نرخ ارز برقرار است، بین شاخص بازده سهام و کسریبودجه یک رابطه بلندمدت منفی وجود دارد.
کلیدواژه ها:
نویسندگان
عبدالصمد فاتحی چنار
کارشناسی ارشد، ریاضی محض، دانشگاه آزاد واحد کرمان، کرمان، ایران