Evaluating the Performance of Forecasting Models for Portfolio Allocation Purposes with Generalized GRACH Method
- سال انتشار: 1396
- محل انتشار: فصلنامه پیشرفتهایی در ریاضیات مالی و کاربردها، دوره: 2، شماره: 1
- کد COI اختصاصی: JR_AMFA-2-1_001
- زبان مقاله: انگلیسی
- تعداد مشاهده: 224
نویسندگان
Faculty of Management & Economics , University of Tarbiat Modares , Tehran, Iran
Faculty of Economics & Accounting , University of Islamic Azad south Tehran, Tehran, Iran
Faculty of Management & Economics , University of Tarbiat Modares , Tehran, Iran
Faculty of Economics & Accounting , University of Islamic Azad south Tehran, Tehran, Iran
چکیده
Portfolio theory assumes that investors accept risk. This means thatin the equal rate of return on the two assets, the assets were chosenthat have a lower risk level. Modern portfolio theory is accepted byinvestors who believe that they are not cope with the market. Sothey keep many different types of securities in order to access theoptimum efficiency rate that is close to the rate of return on market.One way to control investment risk is establishing the portfolioshares. There are many ways to choose the optimal portfolioshares. Among these methods in this study we use loss functions.For this, we choose all firms from the year۲۰۱۱to the end of ۲۰۱۵that had been a member in the Tehran Stock Exchange. The resultsof this research show that the likelihood functions have the bestperformance in Forecasting the optimal portfolio allocationprob-lem.کلیدواژه ها
Loss functions, Portfolio allocation, Evaluating forecastsاطلاعات بیشتر در مورد COI
COI مخفف عبارت CIVILICA Object Identifier به معنی شناسه سیویلیکا برای اسناد است. COI کدی است که مطابق محل انتشار، به مقالات کنفرانسها و ژورنالهای داخل کشور به هنگام نمایه سازی بر روی پایگاه استنادی سیویلیکا اختصاص می یابد.
کد COI به مفهوم کد ملی اسناد نمایه شده در سیویلیکا است و کدی یکتا و ثابت است و به همین دلیل همواره قابلیت استناد و پیگیری دارد.